机构看好国产替代主线 半导体设备确定性获关注

市场分析指出，沐曦股份登陆科创板上演惊人行情，其暴涨反映了资金对“国产替代”主线的极高预期。目前多家机构关注点正向产业链上游延伸，业界普遍认为无论下游哪家设计公司最终胜出，其产品都必须通过制造环节落地，而半导体设备正是晶圆制造中资本开支最核心的部分。

半导体设备自主可控被开源证券认为是当下强确定性和弹性兼备的科技主线，招银国际也认为这是中国硬科技领域确定性最高、具备长期投资价值的核心主题。外部格局的分化正重塑全球半导体产业生态，在中国，政策支持与强劲内需形成双重支撑，推动相关技术实现突破并加速进口替代进程。