AI芯片迎涨价潮与资本加码，寒武纪-U多重利好共振！

近期电子行业呈现结构性复苏，全球及中国半导体销售额持续增长，存储行业进入涨价周期。三星、美光等厂商计划提高NAND闪存报价，AI需求推动存储价格回升。腾讯2024年资本支出达107亿美元，其中大量采购GPU，2025年资本支出占比维持低位数百分比。英伟达发布新一代AI芯片Blackwell Ultra及规划Rubin系列，预计2025年下半年量产。投资建议中明确推荐国产替代领域的芯片设计公司寒武纪。