【观点】行业高增长叙事延续，江苏半导体集群迎密集披露期

文章深度分析了江苏半导体行业在2026年上半年的高增长态势。核心观点在于，以通富微电、长电科技、扬杰科技等为代表的江苏半导体龙头企业业绩亮眼，行业景气上行。分析认为，增长动力源于AI算力、新能源车等需求拉动，国产替代加速以及去年低基数效应的“三重共振”。

展望下半年，专家预计行业高景气有望延续，但增速将从脉冲式爆发转向阶梯式稳健增长。投资者需关注AI应用渗透、汽车电子等结构性机会，并警惕板块估值高位波动的风险。

特别值得注意的是，包括东微半导在内的江苏半导体公司将于8月中下旬迎来半年报密集发布期，届时将更全面地展现行业真实面貌。