【市场】芯片半导体行业迎业绩窗口期机遇

1月进入年报业绩预报和快报披露高峰期，芯片半导体业绩有望快速释放。政策红利持续释放，算力被纳入新基建，地方政府提供能耗指标倾斜、补贴与税收优惠，推动智算中心集中落地。资本密集加持AI芯片、半导体设备等细分领域，加速技术迭代与产能扩张。

中金公司分析认为TMT板块延续高景气，AI产业趋势的积极影响有望进一步扩散，预计半导体、算力相关领域业绩维持较高增速。中泰证券预计算力国产链将进入1—10加速大放量阶段。