关税豁免助力消费电子估值修复，半导体自主可控加速推升美芯晟等国产厂商机遇

中美关税对垒中，美国对包括半导体、消费电子等关键产品实施分层式关税策略并部分豁免，我国采取非对称反制。消费电子制造厂商凭借成本优势巩固地位，相关产业链估值有望修复。半导体自主可控进程加速，模拟芯片国产替代空间广阔，设备、材料、零部件领域国产化突破加速。美芯晟作为模拟芯片厂商被列为重点关注标的。