天风证券—半导体行业：美对华半导体出口管制落地，A股进入业绩预告期—250212

上周半导体行业整体表现优异，各细分板块均上涨，其中制造板块涨幅最大。全球AI资本开支展望乐观，亚马逊和谷歌分别计划投入1000亿美元和750亿美元，推动算力芯片国产替代趋势。台积电对大陆IC设计公司实施供应限制，引发供应链不确定性，半导体自主可控成为重要趋势。茂莱光学作为半导体材料设备零部件领域的一员，受到关注。