【观点】惠泰医疗Q1业绩高增长，维持买入评级

2026年4月23日，惠泰医疗发布2026年第一季度报告，业绩实现高速增长。分析指出，公司在新产品放量及国产化替代趋势下市场拓展强劲，毛利率和费用率保持稳定。

血管介入产能持续扩容，新厂区投产后年产能可达50亿元，规模化生产优势突出。

创新与国际化战略共同发力，推进腹主动脉支架等项目临床及国际市场拓展，为长期增长提供支撑。盈利预测显示2026-2028年净利润持续增长，维持‘买入’评级。