关税博弈缓和+AI芯片突破 台积电认定规则加速国产替代 灿芯股份迎价值重估机遇

美国关税政策趋缓和中国反制措施推动科技资产价值重估，集成电路原产地认定加速国产替代，模拟芯片及晶圆代工受益。谷歌ASIC芯片性能突破印证自研趋势，灿芯股份被列入相关推荐公司。消费电子关税豁免修复预期，AI芯片出口限制可能放松利好国内应用。存储模组国产化机遇与面板价格企稳并存，半导体产业链整体向好。