关税新政+英伟达受限！国产芯片替代加速，艾为电子迎黄金机遇

我国调整集成电路关税原产地认定规则，将流片地作为关键依据，大幅削弱美国模拟芯片价格优势，加速国产替代进程。英伟达H20芯片出口受限并计提巨额费用，进一步推动国内算力芯片自主化需求。模拟芯片领域TI、ADI等美企面临反倾销调查，国产厂商如艾为电子在ADC技术、汽车级芯片等关键领域突破，叠加半导体设备材料国产化空间广阔，国产替代趋势明确。