半导体复苏信号明确 中芯国际等制造链受机构力挺

SW半导体指数7月上涨3.08%，估值处于67.15%历史分位。全球半导体销售额同比增长19.6%，存储价格持续上涨。机构持仓显示半导体超配5.6个百分点，新增纳芯微、思瑞浦等。硅晶圆出货量连续四季度增长，显示行业复苏。投资策略建议重点关注本土制造产业链企业如中芯国际，同时看好模拟芯片周期性复苏及AI需求带来的增长机会。