光刻胶国产化加速 中芯国际供应链获关键支持

光刻胶概念板块今日活跃，南大光电作为国内唯一ArF光刻胶量产企业，客户包括中芯国际等头部厂商。光引发剂价格8月以来上涨近15%，行业因宁夏沃凯珑和扬帆新材子公司停产导致供给收缩，而PCB、3D打印等下游需求增长推动产品涨价。八亿时空建成国内首条百吨级KrF光刻胶树脂产线，国产化率预计2025年提升至KrF光刻胶35%、ArF光刻胶20%。德邦证券认为消费电子复苏和AI技术革新将支撑光刻胶需求，国产厂商有望受益。