【观点】高盛首次将AI列为智能手机出货量下滑主因,存储产业链现结构性机会
DEEPTOPIC · 深度研究
2026-06-22
2026年6月22日高盛发布深度研究报告,首次将AI列为智能手机出货量下滑的主因,预测2026年全球智能手机出货量同比下滑10%,核心驱动为AI需求持续挤占消费级存储产能。三大存储原厂已将22%的DRAM晶圆产能用于HBM生产,等效消耗55%的全球DRAM总产能,2027年智能手机DRAM缺口预计达12%,手机存储BOM成本单机增加30-50美元。国内利基型存储、存储模组、存储封测等环节受益于AI基建的产能虹吸效应,手机品牌则面临存储成本上升带来的经营压力。
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