玻璃桥/CPO技术普及后，耦合设备需求从光互联环节转移至玻璃基板加工环节，且单颗光引擎光路通道数量增加，单台产线需配置的耦合设备同步增加，直接增厚公司订单体量

公司已开发适配玻璃桥/CPO的新一代纳米级耦合设备，客户壁垒稳固，供货Lumentum、Coherent、旭创、新易盛等全球头部光器件厂，这些厂商均同步导入康宁玻璃桥方案，公司可同步配套新一代产线设备，国产替代逻辑不变

公司作为细分龙头，拥有半导体零部件供应新凯来及光耦合设备，对标罗伯特科，当前市值仅200亿，存在市值修复空间

部分投资者基于技术面判断为收敛趋势洗盘，认为后续仍有上涨空间。

有投资者质疑玻璃桥CPO技术不需要耦合设备，认为该技术路线可能对公司构成利空

公司即将面临解禁压力

部分投资者认为公司蹭半导体概念但实际表现弱于存储和洁净室等其他半导体板块个股

苹果相关业务受苹果产品涨价影响，可能拖累公司表现。